در حالی که بازارهای سهام خاورمیانه با فشار ناشی از توقف تلاشهای صلح بین ایران و آمریکا و اختلالات در تنگه هرمز مواجه هستند، سرمایهگذاران با خوشبینی محتاطانه چشمانداز چالشبرانگیزی را طی میکنند. در این محیط، شناسایی سهام با پایه های قوی و انعطاف پذیری در برابر تنش های ژئوپلیتیکی می تواند کلید کشف فرصت های بالقوه باشد.
در اینجا ما زیر مجموعه ای از سهام ترجیحی خود را از غربالگر برجسته می کنیم.
رتبه بندی ارزش Merely Wall St: ★★★★☆☆
نمای کلی: Cellcom Israel Ltd. یک شرکت مخابراتی است که خدمات تلفن همراه را در اسرائیل با ارزش بازار تقریباً 5.89 میلیارد روپیه ارائه می دهد.
عملیات: این شرکت از سه بخش اصلی درآمد تولید می کند: موبایل (2.87 میلیارد روپیه)، ثابت (1.52 میلیارد روپیه) و برق (195 میلیون روبل). حاشیه سود خالص روند قابل توجهی را نشان می دهد که منعکس کننده عملکرد مالی شرکت در مدیریت هزینه های عملیاتی نسبت به جریان درآمد آن است.
Cellcom Israel، یک بازیگر برجسته در صحنه مخابرات خاورمیانه، انعطاف پذیری مالی چشمگیری از خود نشان داده است. نسبت خالص بدهی به حقوق صاحبان سهام به میزان رضایت بخش 37.6 درصد است که نشان دهنده مدیریت مالی محتاطانه است زیرا از 174.8 درصد طی پنج سال کاهش یافته است. درآمد سال گذشته 226 درصد افزایش یافت و از میانگین صنعت 10.8 درصد پیشی گرفت، اگرچه این تا حدودی به دلیل افزایش یکباره 398 میلیون روپیه نتایج تأثیرگذار برای دسامبر 2025 بود. معامله در حدود 52.7 درصد کمتر از ارزش منصفانه تخمینی، علیرغم پوشش سود EBIT با عملکرد بالای 6.2x کاهش فروش ILS به خوبی پوشش داده شده است. 4,444 میلیون به 4,244 میلیون ILS در طول سال.
TASE:CEL درآمد و رشد درآمد در آوریل 2026
رتبه بندی ارزش Merely Wall St: ★★★★★★
نمای کلی: Inrom Building Industries Ltd، همراه با شرکت های تابعه خود، در تولید، بازاریابی و فروش محصولات و راه حل های متنوع برای بخش های ساخت و ساز، نوسازی و زیرساخت در اسرائیل با سرمایه بازار 3.92 میلیارد روپیه فعالیت می کند.
عملیات: Inrom Building Industries عمدتاً از راه حل های ساخت و ساز و محصولات نهایی برای بخش های ساخت و ساز درآمد ایجاد می کند که به ترتیب 500.27 میلیون روپیه و 412.04 میلیون روپیه کمک می کند. بخش محصولات رنگ بخش قابل توجهی را با 400.26 میلیون روپیه اضافه می کند، در حالی که سیستم های لوله کشی 101.88 میلیون روپیه به کل جریان درآمد کمک می کند.
Inrom Building Industries، یک بازیگر زیرک در بخش ساختمان، درآمد خالص 156.13 میلیون روپیه را برای سال 2025 گزارش کرد که از 109.63 میلیون روپیه در سال قبل افزایش داشت. درآمد این شرکت طی سال گذشته 42 درصد رشد کرد، که از میانگین صنعت فراتر رفت و عملکرد قوی را با وجود افزایش یکباره قابل توجه 80.5 میلیون روپیه بر نتایج منعکس کرد. نمایه بدهی Inrom با کاهش نسبت بدهی به حقوق صاحبان سهام از 44.9% به 15.9% طی پنج سال بهبود قابل ملاحظهای داشت، در حالی که پوشش بهره رضایتبخش را در 12.6 برابر EBIT حفظ کرد، که نشاندهنده سلامت مالی قوی و پتانسیل رشد مستمر در فضای بازار ویژه است.
TASE: بدهی INRM به حقوق صاحبان سهام در آوریل 2026
رتبه بندی ارزش Merely Wall St: ★★★★★☆
نمای کلی: PCB Applied sciences Ltd در ساخت برد مدار چاپی، مونتاژ و راه حل های کوچک سازی پیشرفته هم در اسرائیل و هم در سطح بین المللی با ارزش بازار 1.14 میلیارد روپیه تخصص دارد.
عملیات: این شرکت عمدتاً از بخشهای Electronics Outfit (106.54 میلیون دلار) و Printed Circuit Board (83.40 میلیون دلار) درآمد ایجاد میکند و سهم کمتری از کوچکسازی سیستمهای الکترونیکی (8.57 میلیون دلار) دارد.
PCB Applied sciences، یک بازیگر امیدوار کننده در بخش الکترونیک، با افزایش درآمد 54.2 درصدی در سال گذشته، رشد قوی نشان داده است که به طور قابل توجهی از افزایش 13.8 درصدی صنعت پیشی گرفته است. این شرکت فروش 181.63 میلیون دلاری را برای سال 2025 گزارش کرد که از 152.88 میلیون دلار در سال قبل افزایش یافت، در حالی که درآمد خالص از 8.48 میلیون دلار در سال 2024 به 13.07 میلیون دلار افزایش یافت که نشان دهنده مسیر عملکرد قوی و نمایه درآمد با کیفیت بالا است. علیرغم نوسان قیمت سهام اخیرا و افزایش نسبت بدهی به حقوق صاحبان سهام به 19 درصد، پرداخت های بهره آن به خوبی توسط EBIT در سطح پوشش چشمگیر 11 برابری پوشش داده می شود.
TASE: بدهی PCBT به حقوق صاحبان سهام در آوریل 2026
این مقاله توسط Merely Wall St ماهیت کلی دارد. ما بر اساس دادههای تاریخی و پیشبینیهای تحلیلگران تنها با استفاده از روششناسی بیطرفانه تفسیر ارائه میکنیم و هدف از مقالات ما مشاوره مالی نیست. این یک توصیه برای خرید یا فروش سهام نیست و اهداف یا وضعیت مالی شما را در نظر نمی گیرد. هدف ما ارائه تجزیه و تحلیل متمرکز بلندمدت مبتنی بر داده های اساسی است. توجه داشته باشید که تجزیه و تحلیل ما ممکن است در آخرین اطلاعیه های شرکت حساس به قیمت یا مطالب کیفی نقشی نداشته باشد. Merely Wall St هیچ موقعیتی در سهام ذکر شده ندارد.
شرکت های مورد بحث در این مقاله عبارتند از TASE:CEL TASE:INRM و TASE:PCBT.
