خاورمیانه مدتهاست که مقصدی برای صندوق های سهام خصوصی بسته است که به دنبال جمع آوری سرمایه هستند. این منطقه محل صندوق های ثروت حاکم است و مبالغ گسترده ای از پول حاصل از درآمد نفت را مدیریت می کند.
اما فراتر از سرمایه گذاران نهادی ، جمعیت رو به رشد افراد با ارزش خالص فوق العاده بالا (UHNW) وجود دارد. به گفته نایت فرانک ، 47437 نفر با ارزش خالص بیش از 10 میلیون دلار در منطقه در سال 2024 وجود داشته اند-نسبت به سال گذشته 7.1 ٪.
بنابراین ، فقط برای مدیران بازارهای خصوصی طبیعی است که به طور فزاینده ای توجه خود را به منطقه جلب کنند. در تلاش برای تقویت جمع آوری کمک های مالی برای وسایل نقلیه تازه سبز که به تازگی راه اندازی شده است ، تمرکز خاصی روی کشورهای خلیج فارس وجود دارد که بیشتر آن افراد UHNW است.
مارک Serocold ، شریک و رئیس راه حل های مدیریت ثروت EMEA در مدیریت ARES گفت: “گسترش توزیع ثروت بازارهای خصوصی در خاورمیانه تابعی از تکامل و بلوغ آن بازارها به عنوان قطب های مالی جهانی در نوع خود است.”
“رشد تدریجی بازارهای مالی منطقه ای فراتر از DIFC (مرکز مالی بین المللی دبی) وجود داشته است که با تغییر مقررات در برخی از کشورها جفت شده است ، باعث افزایش علاقه و تقاضا برای راه حل های ثروت بازارهای خصوصی شده است.”
Serocold می افزاید: چندین بانک خصوصی جهانی نزدیک به دو دهه حضور محلی در منطقه داشته اند و برای توزیع این نوع محصولات از موقعیت خوبی برخوردار هستند.
طی دو سال گذشته اعلامیه هایی از اعلامیه ها وجود داشته است که مدیران دارایی به طور فزاینده ای کانال ثروت خصوصی در خاورمیانه را هدف قرار می دهند. در ابتدای سال جاری ، نوین حضور در ADGM ابوظبی برقرار کرد و قصد خود را برای رشد در شبکه های توزیع دفتر خصوصی بانک و خانواده فاش کرد.
در سال 2022 آردیان یک دفتر در ابوظبی افتتاح کرد ، اگرچه این گروه از سال 2005 در منطقه حضور داشته است.
در همین حال ، در ماه مارس ، BlackRock با امارات NBD همکاری کرد تا بستر جدیدی را برای مشتریان ثروت این بانک برای دسترسی به مجموعه ای از صندوق های بازارهای خصوصی Evergreen راه اندازی کند.
ایجاد راه حل های محلی
اروان پاگام ، رئیس تجارت ثروت این گروه ، به CityWire گفت: “خاورمیانه برای آردیان اولویت بسیار خوبی است.
“از بعضی جهات از مناطق دیگر بسیار متفاوت نیست. شما همان علایق را می بینید که سالهاست که در فیدر (وجوه) ایجاد می شود. در گذشته ، بیشتر توسط بانکهای بین المللی بسیار بزرگ توزیع می شد. اکنون همه این کار را انجام می دهند و به یک علاقه عمومی تر به سهام خصوصی تبدیل می شود. وی خاطرنشان كرد: شما علاقه زیادی به صندوق های همیشه سبز دارید ، مطمئناً ، “وی خاطرنشان كرد.
به گفته یاسین زاروک ، معاون روابط سرمایه گذار MENA در آردیان ، سرمایه گذاران در خاورمیانه ترجیح می دهند به سرمایه گذاری های بازده پول نقد بپردازند ، که عمل ثانویه آردیان می تواند از آن بهره مند شود.
وی توضیح داد: “ماهیت آنچه ما در فضای ثانویه انجام می دهیم (این) زیرا شما یک سرعت داخلی از جریان های نقدی دارید که عدم وجود عناصر بازده پول در فضای سهام خصوصی را کاهش می دهد.”
به منظور ایجاد راه حل های بومی تر به منطقه ، علاوه بر سرمایه گذاری های متمرکز بر درآمد ، آردیان راه حل های سازگار با شریعت را توسعه داده است.
این تنها ثروت رو به رشد در منطقه نیست که مدیران بازارهای خصوصی را به مکانهایی مانند دبی ، ابوظبی یا ریاض سوق می دهد. این واقعیت که بازارهای خصوصی دیگر بخشی از جیب گزینه های موجود در اوراق بهادار سرمایه گذاری نیستند ، به این معنی است که مدیران ثروت محلی به طور فزاینده ای به دنبال افزایش تخصیص مشتری هستند – روندی که در سطح جهان دیده می شود.
Serocold Ares توضیح داد: “تقاضای افزایش یافته توسط درک روزافزون سرمایه گذاران انفرادی از راه حل های ثروت بازارهای خصوصی و همچنین تلاش توزیع کنندگان برای افزایش دامنه محصولات گزینه های ارائه شده ارائه می شود.
“سرمایه گذاران انفرادی درک می کنند که شرکت ها اکنون طولانی تر می شوند. آنها می خواهند به محصولاتی دسترسی پیدا کنند که در معرض آن استخر دارایی قرار بگیرند.
وی افزود: آرس شاهد بسیاری از سرمایه گذاران پیچیده در خاورمیانه است که قرار گرفتن در معرض گزینه های دیگر را افزایش می دهد ، که به پتانسیل “درآمد دوام ، ثبات ، محافظت از نزولی و نوسانات نسبتاً کم” رسیده است.
فرصت سرمایه گذاری
یکی دیگر از دلایلی که بنگاهها در کشورهای خاورمیانه حضور عمیق تر و دائمی تر ایجاد می کنند ، فرصت هایی برای سرمایه گذاری است که در کنار پتانسیل افزایش جمع آوری کمک های مالی قرار می گیرد. به عنوان مثال ، برای آرس ، فرصت سرمایه گذاری و همچنین افزایش سرمایه باعث می شود منطقه برای گسترش کانال های ثروت متمرکز شود.
سرمایه گذاران منطقه ، به ویژه بازیکنان بزرگ نهادی ، می خواهند به بازارهای خصوصی اختصاص دهند ، اما همچنین می خواهند بخشی از این پول را برای بهره مندی از مشاغل محلی ببینند.
خالد آلبدا ، که در ماه ژانویه به عنوان رئیس منا و بازارهای جدید به نبرگر برمن پیوست ، می گوید که سرمایه گذاران مایل به تحویل سرمایه هستند ، اما آنها می خواهند پول “به نوعی برگردد” و در منطقه محلی سرمایه گذاری شود.
نوبرگر برمن حضور خود را در منطقه افزایش داده است و اخیراً همکاری با صندوق سرمایه گذاری عمومی (PIF) را برای حمایت از 6 میلیارد دلار سرمایه گذاری در عربستان سعودی و راه اندازی یک بستر مدیریت سرمایه گذاری چند دارایی مستقر در ریاض اعلام کرده است.
اگرچه نوبرگر برمن در حال حاضر روی بزرگترین موسسات متمرکز است ، اما متیو مالوی ، رئیس گروه جهانی مشتری نهادی و رئیس EMEA ، می گوید که پیوند محکمی از سرمایه گذاران نهادی به دفاتر خانواده وجود دارد که تقریباً به همین ترتیب فعالیت می کنند. وی خاطرنشان می کند که هم افزایی های زیادی بین هدف قرار دادن دو پایگاه مشتری وجود دارد.
