طی چند سال گذشته بحث زیادی در مورد حرکت در مقیاس بزرگ صنعت ثروت انگلیس در خاورمیانه ، به ویژه امارات متحده عربی ، قطر و سایر کشورهای خلیج فارس. اما این همه ترافیک یک طرفه نیست.
سرمایه گذاران خاورمیانه به طور فعال بخش صنعتی و لجستیک انگلستان را هدف قرار می دهند و به تقاضای قوی اشغالگر و چشم انداز رشد درآمد جذب می شوند.
امسال شاهد رونق سرمایه گذاری در حال حاضر از 2024 با 1000 درصد بود ، طبق گفته شوالیه فرانکارقام تاکنون 245 میلیون پوند در املاک و مستغلات تجاری انگلستان (CRE) از سرمایه گذاران خصوصی خاورمیانه (UHNWS و دفاتر خانواده) سرمایه گذاری شده است ، در مقایسه با 25 میلیون پوند در کل حجم ثبت شده در سال 2024.
(همچنین ببینید: چگونه رویکرد امارات متحده عربی به مالیات در حال تحول است)
علیرغم سرچشمه ، سرمایه گذاران جهانی به طور فزاینده ای بخش لجستیکی انگلیس را می بینند ، که از رونق خرید آنلاین حرکت می کند ، به عنوان زمین حاصلخیز برای فرصت های با بازده بالا ، با استناد به نقدینگی برتر ، ارزیابی های دفاعی بیشتر و مقاومت بیشتر اقتصادی نسبت به سایر جغرافیاها به عنوان تساوی برای سرمایه گذاری در انگلیس.
همانطور که نیک پاتر ، همکار تحقیقاتی بازارهای انگلستان در نایت فرانک گفت ، نیزه: “در جایی که سرمایه نهادی با تغییر وضعیت کلان اقتصادی و هزینه های بالاتر سرمایه در طی چند سال گذشته محدود شد ، سرمایه خصوصی توانسته است با فرصت طلب تر عمل کند و از جریان های متنوع سرمایه استفاده کند.”
بهترین فرصت از GFC
یکی از شرط های شرط بندی بزرگ ، Oryx Actual Property Companions است که اولین صندوق توسعه لجستیکی انگلیس را با بیش از 100 میلیون پوند بسته و با پشتوانه دو سرمایه گذار نهادی کرنرستون ، از جمله دفتر خانواده خاورمیانه Alrajhi Companions.
یوهان اریکسون ، بنیانگذار Oryx ، این بخش به دنبال اصلاحات ارزش شدید ، یک نقطه ورود جذاب را ارائه می دهد نیزهبشر اریکسون می گوید ، سرمایه گذاران عدم تطابق بین قیمت گذاری سرمایه گذاری و رشد اجاره را فرصتی می دانند ، در حالی که بازده بالاتر و ادامه تقاضای مستاجر شرایط جذاب را ایجاد کرده است.
محتوای شرکای ما
وی می گوید: “ما این را به عنوان یکی از جذاب ترین نقاط ورود از زمان بحران مالی جهانی می بینیم.”
دفاتر از کار هیبریدی با چالش هایی روبرو شده اند ، اما اریکسون می گوید که ساختمانهای اصلی و با محوریت همچنان کمیاب و بسیار مورد توجه هستند ، در حالی که سرمایه گذاران خرده فروشی در حال بازگشت محتاطانه هستند.
(همچنین نگاه کنید به: بازار جهانی املاک فوق العاده به عنوان Soars Dubai باز می گردد)
“خرده فروشی با تجارت الکترونیکی به سختی برخورد کرده است ، اما سرمایه گذاران در حال بازگشت به مناطقی مانند پارک های خرده فروشی و خیابان های برتر هستند.”
Fawaz Alrajhi ، رئیس Oryx ، گفت که تصحیح در ارزش های زمین و ادامه پتانسیل رشد اجاره بها به معنای بخش صنعتی و لجستیک انگلیس است که یکی از “بخش های محکومیت عالی” شرکت است.
وی گفت: “تثبیت هزینه های ساخت و ساز و نرخ بهره از تحویل بازده سالم پشتیبانی می کند و فروشندگان و توسعه دهندگان با انگیزه به ما این امکان را داده اند تا خط لوله ای قوی از دارایی ها را تأمین کنیم.”
Oryx خط لوله آماده برای رفتن به سایت ها را ترسیم کرده است. این صندوق در حال هدف قرار دادن IRR خالص تقریباً 18 درصد است ، با یک استراتژی توسعه متمرکز با هدف چهار تا پنج پروژه در زیر مجموعه های لجستیکی غیرقانونی در انگلستان ، از جمله توطئه های 15 هکتاری ، ساختهای صنعتی با مشخصات بالا و پیوندهای حمل و نقل عالی.
چرا انگلیس و چرا اکنون؟
علیرغم افزایش فشارهای مالیاتی ، لندن به لطف سیستم حقوقی پایدار ، حقوق مالکیت قوی ، تنظیم شفاف و اتصال جهانی ، برای سرمایه گذاران جهانی جذاب است: سرمایه برتر مترو برای سرمایه گذاری های مرزی در سال 2024 بود ، گزارش ثروت نایت فرانک 2025 نشان داد که در مجموع 9.6 میلیارد دلار آمریکا را به خود اختصاص داده است.
مارک گوگویر ، شریک در فارر و شرکت گفت ، گفت نیزه اینکه شرایط فعلی بازار برای جلب توجه سرمایه گذاران خاورمیانه “درست” بود.
(همچنین ببینید: اولین هتل Dorchester Collection’s East برای تجارت آماده است)
“سرمایه گذاران خاورمیانه این پول را دارند که به نیازهای بی شمار زیرساخت های اروپایی تمایل داشته باشند و در حالی که تلاش بیشتری برای سرمایه گذاری در GCC نسبت به گذشته وجود دارد ، تصور این است که این بخش از بازار انگلیس برای بازده قابل توجهی در سرمایه گذاری رسیده است.”
اریکسون می گوید نیزه این سرمایه گذاران خاورمیانه انگلیس را به لطف سیستم حقوقی قابل اعتماد خود ، استخر عمیق مشاوران حرفه ای و شهرت طولانی مدت به عنوان یک مقصد سرمایه گذاری جذاب می دانند.
وی می گوید: “نسبت به اتحادیه اروپا ، انگلیس اقتصاد قانع کننده ای را ارائه می دهد ، در حالی که روابط فرهنگی و آموزشی وضعیت امن و امن خود را تقویت می کند.”
اما ، گوگویر می افزاید ، جایی که سرمایه گذاران خاورمیانه سرمایه گذاری کرده اند.
“جایی که این سرمایه گذاران برای خرید غنائم خودشان بودند ، اکنون به دنبال بازده و سود هستند ، حتی اگر این به معنای سرمایه گذاری به دور از پناهگاه لندن باشد.
“در واقع ، قرعه کشی تدارکات و سرمایه گذاری های صنعتی ، اغلب از منطقه سنتی جغرافیایی سنتی جنوب شرقی ، از قبل قوی تر است و حداقل در حال حاضر احساس این است که در آنچه که به عنوان یک کلاس دارایی ساده و ایمن دیده می شود ، ارزش وجود دارد – و یکی که بیشتر ، نه کمتر ، لازم است.”
اریکسون می گوید ، سرمایه گذاران به دنبال فراتر از لندن هستند ، اما به صورت انتخابی. در تدارکات ، تقاضا در “مثلث طلایی” و در اطراف شهرهای بزرگ قوی ترین است. برای دفاتر ، سرمایه گذاران روی مراکز منطقه ای مانند منچستر ، بیرمنگام ، لیدز و بریستول تمرکز می کنند ، جایی که اقتصادهای قوی ، زیرساخت ها و دانشگاه ها تحت تأثیر تقاضای مستاجر قرار دارند. اشتها در خارج از این مراکز محدود است.
داده های نایت فرانک نشان داد که در حالی که لندن فعال ترین بازار است ، با 47 درصد از کل سرمایه گذاری از سال 2021 ، سرمایه گذاری در سرمایه گذاری در جنوب شرقی انگلیس (29 درصد) و منچستر بزرگ (27 درصد) وجود داشته است.
(همچنین ببینید: خانواده های ثروتمند از این ابزار مهم برای محافظت از دارایی های خود استفاده می کنند)
سرمایه گذاران به دنبال چه بازده هستند؟
اریکسون می گوید برای سرمایه گذاری های مبتنی بر درآمد ، بازده نقدی بالاتر از 7 درصد به طور کلی جذاب است. برای پروژه های توسعه یا ارزش افزوده ، سرمایه گذاران اغلب حدود 15 درصد بازده سالانه را هدف قرار می دهند.
پاتر می گوید ، از دارایی های هدفمند سرمایه گذاران خاورمیانه از سال 2021 ، 55 درصد دفاتر ، 29 درصد هتل ها و 10 درصد خرده فروشی هستند.
اریکسون می گوید نیزه این که برخی از دفاتر خانواده خاورمیانه ترجیح می دهند دارایی را مستقیماً در اختیار داشته باشند ، که به آنها کنترل می کند اما به دانش محلی ، کارکنان موجود در زمین و پول نقد آماده استقرار نیز نیاز دارد. برخی دیگر از طریق مدیرانی مانند Oryx ، چه از طریق وجوه ، کلوپ ها یا حساب های متناسب ، سرمایه گذاری می کنند.
و در حالی که آنها از مضامین سرمایه گذاری پیروی می کنند ، آنها فرصت طلب هستند و هر معامله را در مورد خطر و پاداش آن وزن می کنند.
او می گوید: “نظر ما این است که بازار در نقطه پایین یا نزدیک خود قرار دارد ، و انتخاب سهام منضبط ، اهرم محتاطانه و نگه داشتن طولانی تر ، سرمایه گذاران را در این پرنعمت پاداش می دهد.”
